回顾2025年一季度，A股市场震荡上行，科技板块和制造板块涨幅领先，其中代表性板块是人形和国产算力。DeepSeek的出现使大模型平权成为可能，国内云厂商加大资本开支，带动国产算力，特别是AIDC相关产业的景气提升。海外某车企宣布2025年开始量产人形机器人，国内机器人厂商开始崭露头角，机器人产业真正进入发展的元年。
长城基金廖瀚博认为，目前资本市场进入了国家层面非常重视的阶段，政策在持续出台给予呵护，这是对资本市场的极大利好。落到投资上，在新质生产力发展的过程中，可积极关注由需求增长驱动的投资机会，比如AI、人形机器人等细分领域。
廖瀚博在投资领域耕耘多年，具备卖方和买方研究双重背景，研究覆盖了汽车、电器、新能源、交运等多个行业，积累了扎实的投研能力，并通过自我进化、能力拓圈，形成了“泛制造+核心消费+核心科技”能力圈。
“我不会刻意追逐市场热点，而是在市场关注度较低的领域中挖掘有变化、有成长性且被低估被忽略的品种，在深入研究后买入持有，耐心等待成长的兑现和估值的回归。”廖瀚博介绍。
展望后市，廖瀚博表示，将重点关注两大方向：一是潜在需求增长的细分领域，关注行业卡位较好、竞争壁垒较高、能较充分受益于产业趋势实现自身成长的资产；二是传统行业中发生积极变化的公司，比如拥抱AI技术优化自身业务流程，实现降本增效，或者跨出原有领域，进入新的业务领域。
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